Wall Street vuelve a las ventas, un día después de un breve respiro

NUEVA YORK (AP) – Los mercados estadounidenses parecen encaminados a una apertura fuertemente a la baja el jueves, un día después de que la Reserva Federal elevara su tasa de interés clave en tres cuartos de punto y señalara que se avecinan más subidas de tasas para combatir la inflación.

Los bancos centrales de Europa están siguiendo el mismo camino, incluyendo una sorpresiva subida de tipos el jueves en Suiza, una nación que ha dejado los tipos de interés sin cambios durante años.

Los futuros del Dow Jones de Industriales cayeron un 1,7% y los del S&P 500 se desplomaron un 2,1%.

Los índices de referencia europeos y la mayoría de los mercados asiáticos también cayeron, al igual que el precio del petróleo.

Las acciones en Nueva York subieron el miércoles por la tarde tras la subida de la Fed, la mayor desde 1994, ya que los inversores se animaron inicialmente con los comentarios del presidente Jerome Powell, que sugirió que las futuras subidas de tipos podrían ser más modestas.

Pero los economistas advirtieron que las ganancias podrían ser efímeras, dado el grado en que la alta inflación se ha filtrado en la economía mundial.

El Banco de Inglaterra subió el jueves su tipo de interés principal, pero sólo en un cuarto de punto, desoyendo las presiones para que tomara una medida más audaz para combatir el aumento de los precios que ha llevado la inflación a su nivel más alto en 40 años.

Se trata de la quinta subida de un cuarto de punto del banco central del Reino Unido desde diciembre, que situó su tipo principal en el 1,25%.

El Banco Nacional de Suiza subió los tipos de forma sorprendente en medio punto porcentual, hasta un todavía bajo 0,25%. El banco central de Taiwán elevó su tipo de interés básico en 0,125 puntos básicos, hasta el 1,5%.

“La lectura clara es que el FOMC (la Reserva Federal) ha sacado al genio de los bancos centrales de la botella, y deberíamos esperar un seguimiento más agresivo por parte de otros bancos centrales, excepto los que tienen problemas económicos”, dijo Stephen Innes de SPI Asset Management en un comentario.

El CAC 40 francés se hundió un 2%, el DAX alemán cayó un 2,7% y el FTSE 100 británico cedió un 2,3%.

En las operaciones asiáticas, el índice de referencia japonés Nikkei 225 sumó un 0,4% para terminar en 26.431,20. El S&P/ASX 200 australiano cedió las ganancias anteriores y cayó casi un 0,2%, hasta los 6.591,10 puntos. El Kospi de Corea del Sur subió un 0,2%, hasta los 2.451,41 puntos. El Hang Seng de Hong Kong cedió un 2,2% hasta los 20.845,43, mientras que el Shanghai Composite cayó un 0,6% hasta los 3.285,38.

El Banco de Japón inició una reunión de política monetaria de dos días que terminará el viernes. El banco central japonés está presionado para actuar dadas las presiones a la baja sobre el yen por las subidas de tipos en Estados Unidos y los tipos superbajos en Japón. Sin embargo, su objetivo ha sido fomentar una inflación sostenible tras años de evitar la deflación, o la caída de los precios.

Los inversores han estado vendiendo yenes y comprando dólares en previsión de un mayor rendimiento de las tenencias denominadas en dólares. Los políticos japoneses y el director del banco central han expresado su preocupación por la caída del yen, pero no se esperan cambios drásticos en la política monetaria.

El dólar estadounidense cayó a 132,80 yenes japoneses desde 133,82 yenes. Recientemente superó los 135 yenes, el nivel más alto en 20 años. El euro costaba 1,0394 dólares, frente a 1,0447 dólares.

Todo tipo de inversiones, desde los bonos hasta el bitcoin, han caído este año, ya que la alta inflación obliga a los bancos centrales a tratar de frenar la inflación que se ha disparado a medida que las economías se recuperan de los trastornos de la pandemia. La guerra en Ucrania se ha sumado a esas presiones sobre los precios.

Powell dijo el miércoles que la Fed se está moviendo “rápidamente” para acercar los tipos a los niveles normales después del sorprendente informe de la semana pasada que mostró que la inflación a nivel del consumidor se aceleró inesperadamente el mes pasado, desvaneciendo las esperanzas de que la inflación podría haber alcanzado ya su punto máximo.

Sin embargo, Powell también insinuó que las subidas de tipos más adelante este año podrían ser menores. Esto pareció disipar los temores de que el banco central pudiera sobrepasar su objetivo de enfriar la inflación y llevar a la economía a una recesión.

La Fed “no está tratando de inducir una recesión ahora, que quede claro”, dijo Powell. Llamó al gran aumento del miércoles “carga frontal”.

Incluso sin recesión, los tipos de interés más altos perjudican los precios de las inversiones. Los más afectadoshan sido las que más se han disparado en la era del dinero fácil de los tipos de interés ultrabajos, incluyendo las acciones tecnológicas de alto crecimiento y las criptodivisas.

La guerra en Ucrania ha contribuido a disparar los precios del petróleo, ya que la región es un importante productor de energía.

En las operaciones energéticas, el crudo estadounidense de referencia cayó 1,59 dólares hasta los 113,72 dólares el barril en las operaciones electrónicas de la Bolsa Mercantil de Nueva York. El miércoles perdió 3,62 dólares, hasta 115,31 dólares por barril. El crudo Brent, el estándar internacional, cedió 1,73 dólares a 116,78 dólares el barril.